宜信CEO唐宁：普惠金融不是“活雷锋” 要追求共赢

普惠金融是不是赔本赚吆喝？农村互联网金融又租农具又租牛，赚钱了吗？互金领域挑产品要注意哪些问题？后入创业者又如何出奇制胜？近日，笔者采访了宜信CEO唐宁，从宜信近十年发展经验中，唐宁对这些问题给出了自己的解答。（以下为采访对象口述整理）

普惠金融：借钱只是开始

中国的普惠金融事业才刚刚开始，宜信相信“人人有信用、信用有价值”。有定义说普惠金融是基本面向农民、小微企业、城镇低收入人群，以及残疾人、老年人的金融服务，但是，我认为范围可以更大，即传统金融体系未被充分有效覆盖的人群都是普惠金融的受众。

例如，很多工薪阶层想兼职创业，农民们想搞农资借贷，但这些群体如果向大型金融机构提出申请，不仅时间成本高，还很可能根本批不下来，但是，这些需求通过惠金融就能快速解决。

虽然都是提供金融服务，普惠金融跟传统金融却有一个非常重要的不同点，即营利能力的培养。举个例子，我们如果给“两桶油”提供金融服务，不会担心他们如何做石油生意，但是，如果给小微企业、农户们提供金融服务，那么，互金公司们要做的就不仅仅是把钱送到他们手里，还要把能力送到他们手里，帮助他们解决能力建设问题。

如“宜苹果”就是2015年初，宜信普惠农商贷为借款农户提供的增值服务。宜信通过众梦网、宜农贷等平台，帮助果苹果打开销路，这样一方面促进果农进行更好的生产，一方面降低了普惠金融机构的风险。

普惠金融不是公益，不是“活雷锋”，因为这样解决不了根本性问题，我们要实现的一定是新的价值释放出来之后，大家的共赢。

东三省农村市场广阔  除了钱还租活体、农具

作为传统重工业基地，东三省一直以来小微企业发展都欠缺活力，创业在东北也是非常困难的，而在东北农村很多农户在农忙时根本拿不出钱购买农具，如拖拉机、收割机、烘干塔等，他们还是使用传统的手工方式农作，耗费大量的时间和体力。三年前，宜信的“小微租赁”普惠金融服务在东三省和内蒙起步，把农具租凭给农户，很多农户利用先进技术工具，不仅提高了工作效率，还用剩下时间帮助邻居或者赚外快。近期，宜信还推出了活体租赁，租出去200头奶牛。未来在面对农村小微人群和种植、养殖人群的信用借款服务上面会加大力度，并持续下去。即使是面向最贫困农户的“五户联保”、格莱珉模式我们也要做。

但是，不得不承认在农村地区，尤其在偏远的农村地区，要开展普惠金融的成本还是比较高的，目前很多普惠金融项目投入产出还属于持平、微利阶段。然而，一个创新业务在早期拓展时，进行面向未来的投入是很自然的，这正是互联网创业思维。

很多人担心风险问题，农村地广人稀，农具如何监管等。其实，物联网、传感器等技术的发展已经可以实时定位农具的位置、使用情况并及时反馈各种作业数据。以前，没有物联网技术，没有小微租赁模式，普惠金融肯定不敢想如何在农村走到最后一公里、最后一米。所以，普惠金融过去近十年的发展其实是一个理念创新、模式创新、技术创新的过程。

大数据征信是机遇也是挑战

无论是农村市场，还是城市，对于提供普惠金融的互金公司来讲，我们最担心的还是信用体系、信用文化的建设，以及金融知识的普及。具体来说，就是如何能够建立高质量的数据源，能够更好的生成精准的客户画像，从而用各种方式服务客户。

简单来说，就是把互联网、移动网络方式找到的客户资料，央行征信中心的数据，宜信商通贷中积累的商家数据，或者是从海量的虚拟体系之中爬下来的数据，用自己的算法让这些数据变得更加有效、有价值，可以让数据分析为风险管理提供更精准、及时的决策指引。虽然，这些方法跟传统金融出入，但归根到底还是解决金融服务的可到达性，获取客户的成本、服务客户的成本、风险管理的水平、对于客户需求的及时有效把握等问题。

现在有很多互金公司都有像宜人贷这样通过大数据建模、大数据风控让借款人足不出户，就可以实时获取信用借贷的应用，就是7×24小时，任何时间、任何地点用手机发起借款，并能够实时让借款人获取信用数据。但是，目前来看基于大数据的借贷创新应用也就是百亿人民币的规模，距离千亿美元市场前景还差得太远，这一领域未来会有更加广阔的发展空间。

普惠金融体系未来一定是大家共同参与，“众人拾柴火焰高”的局面，因此，不仅仅在信贷方面，很多细分领域都有很好的商机。普惠金融包括支付、保险、理财，甚至存款都有。宜信的很多产品和服务都是通过合作的方式去推广的。我们同保险公司合作向小微、农户推广保险，或者在服务过程中为借款人同保险机构对接，甚至帮助他们为某些场景买保险。例如，宜信做活体租赁时就会担心牛万一病了怎么办，我们就要为自己的牛购买保险等。

后入者定位差异化与信用体系建立

如果现在还有机构或创业者要进入互金领域，我想提一些建议：一定要有自己的差异化定位这样才能发挥独特的优势。例如，农村普惠金融或者供应链金融、消费金融领域的创新，比如在教育、健康医疗等领域的应用场景，都有很大的市场。而在客户获取、客户服务、风控方面的优势也要加强，这样才能走出差异化道路。

尤其是对于已经启动的机构，我的建议是一定要解决合法合规性问题。容易出现的道德风险、信用风险问题，也要尽快和银行类金融机构去做交易资金存管的合作，尽快夯实自己的信用管理、风险控制、数据交换的合作。

在过去几年随着P2P不断发展，有很多“跑路”现象，其实，这些道德风险是可以防范的。当交易资金和平台资金混在一起，一些平台老板很容易就卷钱跑了。而当平台上的借款人是虚假的，或者一个真实的借款人对应着许许多多的出借人等乱向出现的时候，追逃都很困难。如何实现一个风险防范规避的闭环一直是P2P企业考虑的问题。现在基本的模式，就是同银行类金融机构进行交易资金监督存管的合作。在这个合作之下，借款人、出借人的身份得以确认，平台自有资金和客户资金的彻底隔离，交易资金权属、交易细节得到实时监控。

选购互金产品不是双十一扫货 价越低越好

投资者在选择互金产品时一定要有非常强的风险意识，金融理财、投资不是马上要开始的“双十一”网购，大家去比价，越低价越好。如果风险不可控的话，本金回不来，光看高回报有什么用呢？

从投资者角度来讲，要考虑“线上线下”相结合，在投资一些线上理财产品之前，要到线下去做很多作业，要去了解你要投资的什么样的机构，是什么样的人在管理这家企业，是什么样的人在做风控，风控主要负责人都是什么背景，有没有金融底蕴。我们有一个说法叫“无底蕴，不金融”。

那么，如何识别平台，也有一些基本维度，例如平台服务年限有多长，平台是否和一些优秀的机构投资人有过合作，因为机构投资人，无论是信托公司、保险公司还是银行，都是非常有经验的金融业者，会对类似合作进行相当翔实的评估。另外，还要关注到是什么样的合作，仅仅在银行开个户不叫合作，所有企业都有在银行开户。

还有一些平台是和资本市场接轨，如同顶级的VC/PE，和银行、信托、保险探讨资产证券化等，因为每一次跟资本市场接轨，特别是那些领先的、有经验的投资人，通常都是要去做非常严谨的尽职调查，他们也做了相当多功课，这也是供考量的一个要素。